القطاع المصرفي يشهد انخفاضاً تدريجياً في استثمارات الخزانة في أغلب البنوك
أوضحت شركة فاروس، في تقرير عن نظرتها وتوقعاتها للقطاع المصرفي في مصر والذي يمثل أحد القطاعات الإستراتيجية في النمو الاقتصادي للبلاد، أن رأس مال البنوك قد استمر في التعافي بعد انخفاضه اللاحق لقرار تعويم الجنيه نتيجة عملية تراكم الأرباح ومن المتوقع أن تظل مستويات رأس المال قوية.
وأضافت “فاروس”، أنه بالنسبة للكفاءة فإن نمو الدخل التشغيلي أبطأ من زيادة المصروفات التشغيلية ومن المتوقع استقرار معدلات الدخل إلى التكلفة خاصة مع نمو الدخل التشغيلي، موضحة انخفاض هوامش صافي الفائدة لانخفاض العائد من الأصول نظراً لخفض أسعار الفائدة الأساسية وانخفاض استثمارات الخزانة.
وتوقعت “فاروس”، أن ينخفض هامش صافي الفائدة تدريجياً بسبب خفض أسعار الفائدة وأن الدخل من غير الفائدة سيعوض انخفاض هامش الفائدة المرهون بانتعاش نشاط الإقراض.
وأوضحت “فاروس”، أن القطاع يشهد انخفاضاً تدريجياً في استثمارات الخزانة على مستوى أغلب البنوك، وسط تعافي في مستويات الإقراض ومن الممكن أن يحل نشاط الإقراض محل الاستثمار في أدوات الخزانة تدريجياً، بينما استقرت جودة الأصول واستمر ارتفاع معدلات تغطية المخصصات، مما يؤدي إلى زيادة نسبة القروض المتعثرة، ومن ثمَّ تصبح تكلفة المخاطر مرتفعة بصورة طفيفة.
وتوقعت “فاروس”، أن يستمر الإقراض والتمويل في التعافي وأن يواصل نشاط إقراض الشركات أدائه الضعيف ولكن من المفترض أن تظهر إشارات تعافيه بنهاية النصف الثاني من 2018.
وأوضحت “فاروس”، أنه فيما يخص الحصة التسويقية وهيكل الميزانية العمومية، يستحوذ كل من التجاري الدولي وقطر الوطني على أكبر الحصص السوقية على مستوى الإيداع والإقراض، بينما يمتلك بنك التعمير والإسكان أصغر حصة سوقية على مستوى أنشطة الإيداع والإقراض بمعدل مجمع مقداره 0.9%.
وأضافت “فاروس”، أن بنك التعمير والإسكان تفوق من حيث هيكل التمويل ونشاطه على باقي البنوك وفقاً لمستويات الودائع على أساس سنوي، والحافز وراء ذلك دفعات حجز العقارات، بينما انخفض متوسط النسبة المجمعة لنمو الودائع بالبنك بنسبة 8% في الربع الثاني 2018 مقارنةً بالربع الأول، مشيرة إلى أن بنك تنمية الصادرات تصدر مشهد نمو الإقراض بشكل عام، وتصدر مستوى معدل القروض هد نمو الإقراض بشكل عام، وتصدر مستوى معدل القروض التراكمي سنويًا كل من بنوك تنمية الصادرات، وأبو ظبي، والتعمير والإسكان.
أما بالنسبة لهيكل التمويل والإقراض ونشاطهما، فقالت “فاروس” إن بنك التعمير والإسكان تفوق على باقي البنوك وفقاً لمستويات الودائع على أساس سنوي، والحافز وراء ذلك دفعات حجز العقارات، فيما انخفض متوسط النسبة المجمعة لنمو الودائع بالبنك بنسبة 8% في الربع الثاني 2018 عند المقارنة مع الربع الأول، كما ساهمت بنوك فيصل، وأبو ظبي، والتجاري الدولي بالنسبة الأكبر في قاعدة إجمالي الودائع اعتباراً من يونيو 2018، مما يعزز وجود هيكل تمويلي إيجابي.
وأوضحت “فاروس”، أنه من أكثر البنوك كفاءةً يأتي بنك فيصل الإسلامي وقطر الوطني الأهلي والبركة والتجاري الدولي وتنمية الصادرات؛ حيث جاء معدل التكلفة إلى الدخل أسفل المتوسط العام البالغ 35% في الربع الأول من 2018. وانخفضت مستويات الكفاءة في الربع الثاني لأن نسبة متوسط التكلفة إلى الدخل ارتفعت 4% على أساس ربع سنوي.
وأشارت “فاروس”، إلى أن كافة البنوك تتمتع بمعدل مريح لكفاية رأس المال أعلى من الحد الأدنى الإلزامي البالغ 11.9% في 2018، و12.5% في 2019، ويقف مستوى رأس المال المدفوع لبنوك التعمير والإسكان، وكريدي أجريكول، والبركة أسفل الحد الأدنى الإلزامي لنسبة رأس المال المدفوع البالغ 1.5 مليار جنيه وإجمالي حقوق الملكية للبنوك الثلاثة كافية لدعم رأس المال المدفوع عبر التحويل من الاحتياطيات أو الأرباح المحتجزة.
